大型游戏？凭空赚钱，比特币真的是新一轮的庞氏骗局吗？

最近，比特币等数字货币很流行

虚拟货币市场的财富神话层出不穷

究竟什么是虚拟数字货币？

钱从哪里来？

凭空出现的东西怎么能创造财富？

这些熟悉的味道让人想起庞氏骗局

虚拟货币会成为庞氏骗局的另一个背心吗？

今天的文章为大家带来虚拟数字货币的深度解析

一个。几个关键数据

1.全球有2100万比特币，1500万比特币已经被开采，600万比特币没有被开采。按照目前每10分钟挖12.5块计算，每月可挖5.40000块，每年可挖65.70000块，可挖不到10块年。 ;（PS：比特币挖矿是指通过计算方式获得对比特币的记账权，矿机指计算机服务器）

2.目前每挖出一枚币的成本约为18000元（电费、矿机费和矿场折旧费），每年向发电公司支付的电费近10亿元月。年电费收入超过120亿元。随着矿机的不断接入，成本以每月近5%的速度增长，电费收入也将同步增长。

3.中国国内投资者目前持有全球近10%的比特币，约合150万枚做任务买比特币是真的吗，但中国占全球交易量的80%，全球90%的新开采比特币来自中国，中国比特币矿工几乎垄断了全球市场。

第二。比特币的应用场景和价值

1.比特币应用场景。比特币采用公有区块链技术，无需任何授权，可采用秘密记账和转账，为洗钱、敲诈勒索、无法正常兑换货币、通货膨胀严重的国家的人们提供便利。这是比特币目前的应用场景，也是比特币的价值所在，但这些应用场景的价值根本支撑不了超过660亿美元的市值。

2.谁在维持比特币的高价。由于实际价值无法支撑660亿美元的市值，谁在维持比特币的高价位。绝对不是散户投资者，因为当市场价格双向波动时，散户投资者有机会获利。赌徒一定不是赌博市场上最大的受益者，显然最大的受益者是经营赌场的人。

三个。谁是比特币市场最大的受益者

1.一级市场大股东。从以上数据可以得出，目前最大的受益者是比特币的创始人和早期持有比特币的人。传闻中只有中本聪持有 100 万比特币，但目前除中国外，没有其他国家。交易量。也就是说，虽然大股东的市值很高，但由于境内外货币不可自由兑换，境外大股东没有办法减持。

2.二级市场服务商。这与国内股市接近。上市公司的大股东、创投机构、基金、证券公司、政府、银行、会计师、律师事务所是股市的主要受益者，而不是散户，因为上述机构都需要散户。资金来支持。比特币也是如此。另一个最大的受益者是发电企业，尤其是煤矿企业、火力发电企业和小水电企业，以及比特币矿机制造商和比特币交易平台。

四个。政府真的会打击比特币吗？

目前，政府没有理由打压比特币。原因如下。但如果有太多人参与炒作或利用比特币的概念进行诈骗，造成群体性事件，不排除政府会介入打压。

1.没有通过比特币交易将美元批量转移出境。因为大量交易是在国内进行的，银行是不允许提供人民币和美元清算的。根据比特币的出口，资金是流入的。

2. 足以吸收市场上的过剩流动性。现在房地产不准炒，政府只好另辟蹊径，吸收市场过剩的流动性。比特币等虚拟货币是最好的选择，因为这些虚拟货币没有实际用途，不会影响实体经济。它们是天然的吸湿海绵。

3.只是为了解决煤炭过剩和电力过剩的问题。这是供给侧改革去产能的最好体现。通过挖矿生产比特币，将过剩产能输出到世界，真的很聪明。现在有人在缅甸、柬埔寨等水电成本较低的地方设立矿池，明显在抢中国的比特币出口业务。

5。谁在维持比特币的高价

回到上一个问题，谁在维持比特币的高价。以上分析了谁是最大的受益者。虽然政府不是直接受益者，但没有理由压制它。肯定不是政府直接维持高价。 .

可以推断，最大的受益者是比特币矿机厂商和比特币交易平台。这两方最有动力维持比特币的高价位，维持比特币的稳定，否则矿机卖不出去，没有人交易。但也不能涨得太快，否则矿机太多，挖矿成本不断增加，形成恶性循环，最终崩溃。

2013年，中国人民银行下发文件，禁止商业银行提供比特币赎回、清算等服务，导致比特币价格暴跌，不少矿机厂商和比特币交易平台纷纷出走。破产，这是最好的例子。

最近数字货币的流行令人震惊。在比特币暴涨暴跌等消息成为常态后，各种代币的价格涨得如此之大，让人无法理解。除了传统的几种老式数字货币，各种ICO（IniTIal Coin Offerings）创造了一个又一个的财富神话。

那么这些虚拟数字货币到底是什么？为什么这些凭空出现的东西会创造出无穷无尽的暴富故事？

最重要的问题，钱从哪里来？

短时间内，大家的身家暴涨。这种熟悉的节奏和味道，让人不禁怀疑这是不是又一个庞氏骗局的背心？要理解这个问题，首先要了解区块链技术。老实说，区块链技术并不是一个特别容易理解的概念，尤其是智能合约。我不是这方面的专家，在讨论那些神奇的硬币之前，我尝试用非程序员的语言和隐喻来解释区块链技术。

所谓还款，本质上可以理解为债务转移。发微信红包就是把腾讯欠我的钱变成欠你的钱。我已将微信提款权（对腾讯的索赔）转让给您。支付宝转账的中介角色是阿里巴巴，银行汇款的角色是银行，纸币支付的角色是央行。只要您信任中间人，系统就可以正常工作。

假设有一天王者荣耀被彻底封杀，腾讯其他业务突然被勒令停业，腾讯宣布立即停业。嗯，微信余额是个债，不知道能不能拿回来。或者有一天阿里巴巴宣布马云实际上是外星人入侵地球。阿里巴巴部门是要获取地球人的信息，阴谋所有地球人只剩一只手，现在目的已经达到，他们已经开始直接关闭所有业务。那你的支付宝余额就没用了。

当然发生这种情况的概率很小，但是如果中间人偷偷给自己订饭呢？央行放水，所有持有现金的人的财富都被稀释了。如果涉及到中介自己的利益，你能指望他永远公平公正吗？从人类金融史来看，关于央行违约的黑料很多。说可以一目了然赎回黄金的不计算在内，说联系汇率（支付外汇一目了然）的不计算在内。这种东西随处可见。此外，给自己加一道菜，通过新货币为政府筹措资金的情况并不少见。

有没有办法解决这个问题？

一个名叫中本聪的人想出了一个主意。说话很便宜，人家真码出来了。这个想法有点类似于魔法岛上的支付方式。

这是一个巨大版的孔放哥，因为实在是太重了，所以绝对不能像我们中国的孔放哥一样，揣在口袋里去集市。那么如何流通贸易呢？方法是在上面写交易记录。

某年某日，原主张三付钱给李四。嗯，这个大石币就属于李斯了。李斯有一天会花掉这笔钱，所以他会在这块石头上写：某日某月某年，李斯将把石头还给王舞。这块石头是王舞的。

没有央行，没有商业银行，没有支付宝，没有腾讯。没有人依赖任何人，唯一依赖每个人的就是承认石头上写的东西。

不管石头在哪里，即使需要人力将石头搬到岛的另一边，财富的分配也没有改变。你觉得这个系统可以作弊吗？

当然可以，首先是石头是可破坏的。如果我对王舞怀恨在心，那么我可以毁掉最后属于王舞的石头，把表面弄平。又或者是我深夜擅自在石头后面写字，王舞付给我赵六，第二天早上起来大家都以为是我的赵六。王舞不肯承认。可以说是他半夜给我的，现在我想否认。

比特币是一个类似的支付和记账系统，它利用区块链技术来避免这个问题，并设计了一个奖励制度，使整个硬件系统的费用得到支付和激励。把上面例子中的方法移到互联网上，Alice 想付给 Bob 一个比特币，Alice 会广播一个消息给大家，我 Alice 现在想付给 Bob 一个比特币，从此这个比特币的所有权就不再是我 alice ，但是鲍勃。

这里我们要警惕了，这里的受益人bob是冒充alice的名字吗？就像夜深人静的赵刘。

这就是区块链技术与在大石头上雕刻的不同之处。区块链技术使用一种称为数字签名的方法来验证身份。不知道什么是数字签名没关系，我们大致可以理解为，每个人的笔迹都是非常不同的，非常独特，不可伪造。其他人可以识别笔迹。爱丽丝以爱丽丝的独特笔迹，以她自己的名义给每个人写了一封信：

我爱丽丝将此比特币支付给鲍勃，请见证。此时，区块链网络中的每个人都具备了识别笔迹的能力。大家打开信一看，是爱丽丝的笔迹，于是大家把信归档了。以后想追查这枚比特币是谁的时候，只要在真信档案中追查到底，就知道谁拥有这枚币了。有一天爱丽丝回过头来说说我没有给这枚硬币。这是无法否认的，大家都收到了信，并且核实了。一个文件一旦生成，就是一个永久的文件，算法可以保证它不会消失，任何相关计算机的故障都不会影响整个系统的运行。 （原理不用管，只要知道搞定就OK了。中间人系统下的中心节点损坏是毁灭性的事件。）这个存档不在央行的数据库里，而是在对等网络。验证手写（验证数字签名）是一项计算成本很高的事情。

而这个网络需要这么多人一起见证这一事件。为了激励这些验证和存储，相应的工人将在一个规则体系下获得硬币奖励，这就是挖矿。

其实区块链和石孔放熊没有本质区别。这是一个公开见证的转账记账系统。

但是，我们的区块链技术已经上线多年。比特币变得非常有价值之后，它并没有被打破。该系统的设计非常巧妙。没有人可以作弊或违约，我们可以在没有中间人信任的情况下完成交易。大石头换成区块链就很容易理解了。

区块链是比特币的底层技术，但区块链的思想不仅可以应用于比特币的实现。

并且还进化了2.0版区块链技术，功能更强大。区块链上的比特币能像小岛上的大石头一样记账吗？事实证明，比特币确实在当今许多领域的支付中发挥了作用。比特币有中央银行吗？不，我们可以看到比特币的运作方式没有中央银行。没有央行，是不是就永远不用担心被央行剥削了？

是的。

比特币是更好的货币解决方案吗？恐怕不一定，因为比特币的数量是有上限的，所以我们真的不用担心央行通过通胀稀释持有者的财富，但是经济在发展，总量在比特币不变，这也将迎来一个问题：通货紧缩。

危害也很大，但这不是我们今天要讨论的话题。不可被欺骗的不可撤销的公共账本，这是区块链的原始版本。回到我们的问题，为什么会暴涨？传统的解释是，这东西的总量是有限度的，自然是稀缺的。稀有贵。稀缺的东西太多了，而且可能不贵。价格是由供需决定的，而不是单方面的。

我可以提议一个超级限量的矿泉水品牌。其实就是用我自己的自来水灌满，然后宣布全世界只有十瓶，不再生产。它会升上天空吗？如果世界商品贸易结算必须使用比特币，而比特币的上限是存在的，那么这个逻辑就说得通了。

问题是，在世界各地的商品贸易结算中是否有使用比特币的授权？一点也不。比特币真的可以用来记录交易，而且不受中央银行控制，不可否认，而且是匿名的。笔迹的识别与公民身份无关，而是与计算机密钥相关联，这使得比特币在黑市交易中非常有用，是匿名购买结算的完美选择。

只要黑产经济还在增长，比特币仍然是黑产结算的首选，那么支撑法币价格的真实需求上限和总量似乎是有一定依据的。还记得前段时间肆虐的比特币病毒吗？

事实上，与比特币的唯一关系是敲诈的最终支付渠道使用比特币。想象一下，如果你留下一个支付宝账户，那太容易被破解了。

另一条社会新闻：第一起要求用比特币支付赎金的人质绑架案已经出现。绑匪通过邮件勒索了7000万港元，并要求用比特币付款。不要误会我的意思，我并不是说比特币是黑帮，不是那样的。只是匿名性和不可否认性的特性非常适合，并不是说比特币就一定是黑的。

所以比特币的价值取决于有多少交易需要用比特币结算，以及流通中的比特币总量之间的关系。今天我们不去分析比特币的价格走势，而是来谈谈各种区块链上的代币是否是庞氏骗局。那么比特币和区块链有什么关系呢？比特币是区块链的第一个应用，而实际上，区块链是出于比特币设计的需要而诞生的。

比特币的良好运行充分考验了区块链技术，不仅在技术上做任务买比特币是真的吗，在利益分配机制上也是如此。当然，比特币运行所需的大量IT硬件基础也不会免费，挖矿奖励机制已经形成了良好的体系。结果，出现了一个非常特殊的现象。显卡等并行计算设备已被数字货币矿工买断。显卡芯片厂商曾经服务于高端游戏玩家，现在最大的金主都变成了矿工。

这不是区块链技术的全部。要了解各种代币，我们还需要进一步了解区块链技术的发展——智能合约。智能合约是一个非常新的概念，可以在代码中定义一组交易规则。一般来说，签订合同来制定交易规则​​需要第三方机构来约束执行。

我们通常坐下来签署一份纸质合同，执行的第三方是法院，然后律师就条款开始争论。这个模型有几个问题。首先是自然语言的歧义。这是律师可以玩的地方。他们可以对合同条款的模糊性做些什么。即便是现有的法律法规也经常要求最高法院发布司法解释，这是自然语言合同不可避免的问题。另一个问题是执行难度。在法庭败诉后，无数老人仍依依不舍，判决犹如一纸空文。

因此需要一个社会中心化的个人信用体系。这仍然是一个长期存在的问题。还有交易成本、往返确认的时间损失等等。想想萝卜章事件。人类技术已经发展到这个地步，识别仍然依赖签名和印章。这是多么荒谬。如果使用智能合约的数字签名，就不会依赖零时工头了。

其实智能合约不深入原理就很容易理解，比如下面这个机器，我们一眼就能看出来

这台自动售货机里没有人躲藏，它完全是机械的。没有人，但我们可以做个交易，我们把硬币扔进去，它会给我们一杯饮料。这已经包括采购合同的执行。这种执行不需要第三方，一般情况下，没有人可以作弊。不是这样的

自动售货机可以看作是一个简单的智能合约。不同的是，这份合同不需要律师解释，由法院执行。它在分布式集群中运行。我们可以将比特币视为智能合约单一支付功能的应用。因为合约的代码是在去中心化的系统中执行的，就像比特币在去中心化的网络中交易和流通一样，没有人可以控制。

智能合约也称为分布式应用程序 (DAPP)。定义合约的编程语言是图灵完备的，你可以用它来定义任意规则。 （非程序员的朋友忽略这一段：流行的区块链框架Etherfang的智能合约有一套基本的类似于字节码的低级语言，由去中心化网络中的特殊虚拟机执行。字节码，就像JVM的字节码一样, 不直接使用这种编程，而是通过高级语言编译成字节码执行。

喜欢造轮子的朋友可以自己开发语言，把目标代码编译成智能合约的字节码）

这项技术的应用范围太广了。为了执行某种类型的合约，我们通常需要花费大量的成本，而且不一定可靠。

比如保险，它是一种合同，它有一定的规则。如果我们着火了，保险公司会怎么做，如果我们的飞机延误了，它会赔给我们多少钱。在保险行业，保险单理赔条款有争议，保险公司律师争论不休，保单规则很少，各种诈骗不用多说。如果保险公司破产了，所有的合同都将作废（如果你认为保险公司永远不会倒闭，请忽略它，不要讨论），保险公司奇迹般诚实地赔付的极端假设也是真的。如果成立，社会成本依然巨大。

看看保险公司的盛况和环境。 CBD最中心区域的整层豪宅从何而来？有的壕沟很鸡肋，把罗马柱插在一起，密密麻麻的恐惧，每一个都要花钱。是的，保费的使用率很低，而且给保险机构的支付是巨大的。最终损失的是所有投保人的利益。

为什么我们花的这么多钱会浪费掉？

归根结底，这就是信任成本，即我们为信任一家保险公司而支付的保费。

比如在信托行业，我们做事情需要筹集资金，资金放在哪里我们并不放心。所有这些都在值得信赖的保管人手中。当然，这个东西不是免费的，还有管理费和渠道费。这就是付出的代价。比如在股票交易中，当我们去券商开户买卖股票的时候，我们手里不持有股票，只是为了记账。本质上，我们相信经纪人会为我们去交易所。我们不仅信任券商，也信任交易所，钱交给交易所。这是一个中心化的信任。无论是股票合约还是期货合约，这些合约的执行都是有费用的。

银行存款本质上也是一种信任。存款是银行对我们的负债。如果银行倒闭，存款就是无用的数字。但看起来存款不仅是免费的，而且银行还付给你利息。那是因为银行付给你的利息只是时间价值的一部分。银行从利差中赚钱（仅在最传统的业务中）。纸币也是对中央银行的集中信任合约，是对中央银行资产进行软兑换约束的合约。几乎整个金融世界都建立在信任之上。

如果保险公司不可靠，如果信托不可靠，如果经纪期货公司不可靠，如果交易所不可靠，如果银行不可靠，如果中央银行不可靠，那么这些信托都会出错人们为这种可靠性支付了很多费用，而这些金融机构赚了很多钱，因为我们的经济活动需要这些值得信赖的机构。

这里有两个问题，一是成本高，二是那些机构真的可以无私吗？比特币的创始人认为政府和大型机构会搞砸，周期性金融危机的长期通胀趋势就是明证。比特币出现的背景是次贷危机。央行印了很多钱拯救濒临破产的保险公司，让这种不信任感更加强烈。智能合约在去中心化网络中运行。像比特币一样，没有人可以控制网络，并且执行是自动化的。它的逻辑看起来像是一个哲学悖论：被信任的唯一方法就是没有人相信它。

没有人相信，或者至少没有人认为交易对手可能有恶意，而且系统更健康。让欺诈在技术上变得困难，人们会认真考虑什么对世界真正有益。这就是区块链技术的设计理念，我个人认为这个观点是正确的。在萝卜章事件中，代其持有债券的人拒不认账。如果这件事是通过智能合约进行的，不会有任何否认，代码会按照自己的规则和无私的执行，不会有律师互相争执。空间。代码的执行是明确的。

如果您进行了错误的交易，您将为此付出代价。

由于智能合约的起草不需要任何权力的背书，这使得制作合约的垄断权从大型机构下放到了每个人身上。因为语言是图灵完备的，我不仅可以写出当前所有金融衍生品规则的智能合约版本，还可以写出我们需要的各种东西，不用等大机构设计，等监管机构赞同。信任，人类在这个东西上付出的代价，怎么强调都不为过，是社会合作的必需品。这个问题自古就有。想想这个行业能有多大。信任问题不仅是金融中介结构的问题，也存在于各行各业。仅一家金融中介企业的产值就已经是一个天文数字了。

如果智能合约取代传统合约，码农抢律师的工作也不是没有可能。工业文明建立在农业革命可以吃饱的基础上，机械力解放了人力，人类取得了长足的进步。电子工业的革命是建立在旧工业革命的基础上的，电器的发展离不开上一次工业革命带来的巨大社会变革。当然，粮食的农业革命也是立业之本。

互联网革命建立在电气文明的基础上，解决了人类的通信问题。这个问题很古老。在农业文明和工业文明时代，我们付出了巨大的交流代价。区块链技术的出现是基于互联网革命。没有互联网，谈不上区块链。

正如互联网建立在历史悠久的电气革命之上以解决古老的通信问题一样，区块链技术正在尝试在互联网的基础上解决古老的信任问题。信任问题与沟通问题一样，是人类社会必须面对的最基本问题。有趣的是，数论这个数学的一个分支，曾经被认为是唯一没有应用价值的分支领域。直到后来，大素数分解问题成为加密算法的基础，数论才被广泛应用于实际生产和生活中。目前，区块链技术是最接近人类信任问题的解决方案，而这一切都依赖于加密算法和数论。数论这个看起来有点像数字游戏的领域，可能是最实用的。

听我吹嘘的区块链技术，有没有各种建立在区块链上的代币可以不假思索地购买？这些代币是你买的还是以后参与大浪的？答案当然是否定的！区块链技术确实可以实现去中心化信任的功能，ICO确实可以实现类似于二级市场流通的功能。

但这些代币的价值取决于流通中的资产。

正如电话是一项伟大的发明一样，电话诈骗仍然存在。至今记忆犹新的是，400电话刚出来的时候，大量的诈骗电话都是从400开始的。互联网是一个伟大的发明，但是在互联网刚出来的时候，网络诈骗猖獗。网购刚出现时，网购给人的印象是不靠谱，很少有人相信网购会像现在这样成为主流。那时，在黑市上不便交流的难以描述的材料最先在网上交易，就像今天比特币的大量交易一样。我们必须明确区分区块链技术和使用区块链技术流通的资产这两个完全不同的概念。区块链技术只对你交易的资产负责，它的资产不会被盗，但无法保证你购买的资产是否会升值，你购买的价格是否可靠。

上交所和深交所的作用是保证你买的股票就是你的资产，但不保证你买垃圾公司也能赚钱。一些上市公司欺骗投资者赚钱，这锅不是来自交易所。如今，大量ICO背后90%以上的资产都是纯粹的垃圾，一文不值，不断推高的价格就是庞氏骗局。剩下的 10% 中的大部分也是非常危险的事情。

个人观点：未来严肃可靠资产的区块链技术交易将是真正的创业方向。

许多国际投资银行已经开始使用区块链来交易金融合约，纽交所也试图革新自己，使用区块链技术来交易股票。跨国银行之间的互信问题、假钞问题、小银行信用缺失等问题也开始使用区块链技术进行信用证业务。

与股票交易一样，财富有两个来源。要么是背后资产的产出，要么是别人进入市场的钱。如果资产没有产出，那么涨价就是一场打鼓过花的游戏，最后不可能不崩盘。